在公布时，投资者执行做多策略，购买品种A的合约，同时卖出对应数量的品种B的合约。当价差的变动超过设定的止损或止盈水平时，订单被触发。
价差交易是一种常见的股票期货交易策略，通过同一品种不同合约之间的价差变动来获取利润。价差交易策略的核心思想是利用市场的波动性，根据价差的变动情况来判断交易方向和时机。下面将介绍价差交易策略的基本原理和一个案例分析。
价差交易策略的基本原理：
1. 选择合适的品种：价差交易适用于同一品种不同合约之间的交易，可以选择股票、期货或者其他金融工具作为交易品种。
2. 计算价差：价差通常通过减法计算两个合约的价格差异，可以选择不同的时间周期来计算价差。
3. 判断交易方向：根据价差的变动情况，判断价差是趋于收敛还是扩大，来确定交易的方向（做多或做空）。
4. 确定交易时机：通过技术分析、基本面分析等方法，确定交易的时机，控制风险和获利目标。
价差交易策略案例分析：
假设投资者选择了股票期货交易品种A和B，计算了它们的价差，并观察到价差在过去一段时间内呈现出了一个波动的趋势。基于这一观察，投资者决定采取价差交易策略。
1. 计算价差：投资者计算了品种A和品种B的价差，得到一个数值序列。
2. 判断交易方向：通过观察价差序列的走势，投资者发现价差呈现出一定的周期性，即在一段时间内先是扩大后收敛。根据当前的价差相对于历史价差的位置，投资者判断价差趋于收敛，决定采取做多策略。
3. 确定交易时机：通过技术分析和基本面分析，投资者观察到了一个可能影响价差的因素，决定在该因素公布后进行交易。在公布时，投资者执行做多策略，购买品种A的合约，同时卖出对应数量的品种B的合约。
4. 控制风险和获利目标：在进入交易后，投资者设置止损和止盈订单，以控制风险和获利。当价差的变动超过设定的止损或止盈水平时，订单被触发。
总结：价差交易策略是一种利用同一品种不同合约之间的价差变动来获取利润的交易策略。投资者通过计算价差、判断交易方向、确定交易时机和控制风险获利目标来执行该策略。然而，值得注意的是，价差交易策略也存在风险，投资者需要对市场进行充分的研究和风险控制。